首页 > 会计学> 财务管理

网友您好，请在下方输入框内输入要搜索的题目：

请输入或粘贴题目内容搜题

搜题

拍照、语音搜题，请扫码下载APP

题目内容（请给出正确答案）

[主观题]

股票加看跌期权组合，称为（)。A．抛补看涨期权B．保护性看跌期权C．多头对敲D．空头对敲

股票加看跌期权组合，称为()。

A．抛补看涨期权

B．保护性看跌期权

C．多头对敲

D．空头对敲

答案

查看答案

发布时间：2022-12-10

更多“股票加看跌期权组合，称为（)。A．抛补看涨期权B．保护性看跌期权C．多头对敲D．空头对敲”相关的问题

第1题

股票加看跌期权组合，称为（)。A．抛补看涨期权B．保护性看跌期权C．多头对敲D．空头对敲

股票加看跌期权组合，称为()。

A．抛补看涨期权

B．保护性看跌期权

C．多头对敲

D．空头对敲

点击查看答案

第2题

抛补看涨期权的头寸是（)A．买进股票同时卖出该股票的看跌期权B．卖出股票同时卖出该股票的看涨期

抛补看涨期权的头寸是()

A．买进股票同时卖出该股票的看跌期权

B．卖出股票同时卖出该股票的看涨期权

C．买进股票同时卖出该股票的看涨期权

D．买进股票的看涨期权同时卖出该股票的看跌期权

点击查看答案

第3题

投资者以执行价格X=100美元卖出看跌期权。并以X=110美元买入看跌期权。两项看跌期权基于同一股票。

且有相同的到期日。 a．画出此策略的收益图。 b．画出此策略的利润图。 c．如当前股票的贝塔值为正。此资产组合有正的还是负的贝塔值？

点击查看答案

第4题

你想持有XYZ公司股票的保护性看跌期权头寸。锁定年终最小价值为100美元。XYZ现价为100美元，来年股

价可能会上涨或下跌10％。国库券利率5％。不幸的是，没有XYZ股票的看跌期权交易。 a．假定有所需要的看跌期权交易：购买成本是多少？ b．这一保护性看跌期权资产组合的成本是多少？ c．什么样的股票和国库券头寸将确保你的收益等于x=100的保护性看跌期权可以提供的收益？证明该资产组合的收益和成本与所需的保护性看跌期权相匹配。

点击查看答案

第5题

用p（S，T，X)表示价格为ls美元的股票欧式看跌期权的价值，期限为丁，执行价为X。P（S，T，X)则表示美式看

用p(S，T，X)表示价格为ls美元的股票欧式看跌期权的价值，期限为丁，执行价为X。P(S，T，X)则表示美式看跌期权的价值。 a．估算p(0，T，X)。 b．估算P(0，T，X)。 c．估算p(S，T，0)。 d．估算P(S，T，0)。 e．以b的答案说明美式期权提前执行的可能性如何？

点击查看答案

第6题

假定所罗门兄弟公司出售价值为125万美元、贝塔为1．5的股票资产组合的看涨期权。该期权的Delta是0．8

。它想通过购买市场指数期货合约来为它所构造的市场发展的风险套期保值。 a．如果当前市场指数值是．1000点。合约乘数是250美元。它该买进多少合约？ b．如果所罗门兄弟公司使用市场指数看跌期权为它的风险套期保值，情况又会怎样？应该买进还是卖出看跌期权？每个看跌期权都是以100个单位的指数交易。并且当前的指数值代表了价值1000美元的股票。

点击查看答案

第7题

乔刚刚买入一项股指基金。当前卖价为400美元／股。为避免损失。乔以20美元买入两平欧式看跌期权。执行

价格为400美元。到期日为三个月。萨利是乔的财务顾问。他指出乔花了太多的钱在看跌期权上。他注意到有执行价格为390美元的三个月看跌期权。其期权价格只需15美元。并建议乔用更便宜的看跌期权。 a．通过画出股票与看跌期权的组合头寸图。分析乔及萨利的策略。 b．什么时候萨利的策略较好。什么时候更糟？ c．哪项策略能承受较大的系统风险？

点击查看答案

第8题

同时售出甲股票的1股看涨期权和一股看跌期权，执行价格均为50元，到期日相同，看涨期权的价格为5元，看跌期权的价格为4元。如果到期日的股票价格为48元，该投资组合的净收益是（)元。

A.5

B.7

C.9

D.11

点击查看答案

第9题

下面哪项是抛补性看涨期权组合的作用？()

A.防止股价下跌的保证

B.在未来股价波动中获利

C.赚取期权费

D.在未来股价稳定时获利

点击查看答案

第10题

投资者打算组建一投资策略。投资者认为股市上升的潜力很大。因此如果可以。投资者将参与股市的升势。

但是，投资者无法承担巨额的股市损失。因此无法冒股市崩盘的危险。而投资者认为股市崩盘是有可能的。投资者的投资顾问建议了一种保护性看跌期权策略：同时买入市场指数基金的股票及该股票的执行价格为780美元的三个月看涨期权。股指现价为900美元。但是投资者的叔叔却建议投资者购买执行价格为840美元的指数基金的三个月看涨期权，及面值840美元的三个月短期国库券。 a．在同一张图上，画出每种策略的收益及与三个月股票基金价值的函数关系。(提示：将期权视为股指基金每一股的期权，指数的每份现价为900美元。) b．哪种资产组合需要更大的初始投入？(提示是否一种资产组合的最终所得总是不小于另一种资产组合？) c．假定证券的市价如表20一18所示。

列出三个月后股价分别为ST=700美元、840美元、900美元、960美元情况下每种资产组合方式可实现的利润。在一张图上画出每种资产组合方式的利润与ST的关系。 d．哪种资产组合方式的风险更大？哪种Beta值更高？ e．说明为什么c中给出的数据并不违背看跌期权与看涨期权平价关系。